GDL

The Effect Of Risk to Expected Return of Share In Manufacturing Companies Listed On IDX Period 2014 - 2018

Tugas Akhir, 015 / 2019 / KPN
Undergraduate Theses from JBPTPPOLBAN / 2020-05-06 17:41:31
Oleh : Nur Cahyani Wulandari - 165121018 (nurcahyaniwulandari06@gmail.com )
Dibuat : 2020-05-06, dengan 4 file

Keyword : Unsystematic risk, expected return
Subjek : Risiko tidak sistematis, expected return

Investasi merupakan kegiatan penempatan sejumlah dana pada saat ini dengan harapan untuk memperoleh keuntungan dimasa yang akan datang. Proses memperoleh keuntungan dari kegiatan investasi tentu harus dilakukan dengan cermat dan teliti yang memerlukan analisis serta perhitungan yang mendalam. Investor selalu dihadapkan pada dua keadaan yang tak bisa dipisahkan dalam berinvestasi di pasar modal, diantaranya yaitu tingkat keuntungan yang diharapkan dan risiko yang harus dihadapi. Penelitian ini bertujuan untuk menguji apakah risiko tidak sistematis memiliki pengaruh terhadap expected return, dan untuk mengetahui hubungan antara risiko tidak sistematis dengan tingkat expected return. Dalam penelitian ini menggunakan variabel standar deviasi dari return sebagai indicator risiko tidak sistematis dan rata-rata return historical sebagai ukuran expected return. Populasi yang digunakan adalah perusahaan yang tercatat pada indeks KOMPAS100. Penarikan sampel menggunakan teknik purposive sampling. Terdapat 22 sampel perusahaan manufaktur yang menjadi sampel penelitian ini. Data yang digunakan merupakan data kuantitatif dengan sumber data sekunder berupa harga saham. Pengujian ini dilakukan dengan model regresi data panel yang diolah dengan software Eviews 10. Metode yang terpilih adalah random effect model. Hasil penelitian menunjukkan bahwa risiko tidak sistematis berpengaruh positif signifikan terdahap expected return dengan nilai probabilitas sebesar 0,0000<0,05 dan nilai koefisien sebesar 0,540921 dan nilai adjusted R-square sebesar 0,410670 yang menunjukkan bahwa besar pengaruh sebesar 41,067% sedangkan sisanya 58,933% dipengaruhi oleh variabel lain yang tidak termasuk dalam penelitian ini

Deskripsi Alternatif :

ABSTRACT: Investments are the activities of placing a certain amount of funds at this time in the hopes of obtaining profit in the future. The process of profiting from investment activities must be done carefully and thoroughly requiring deep analysis and calculations. Investors are always faced with two inseparable circumstances in investing in the capital market, including the expected level of profit and the risk to be faced. This research aims to test if the risk is not systematic has an influence on expected return, and to know the relationship between the risks is not systematic with the level of expected return. In this study use a standard variable deviation from return as the risk indicator is not systematic and the average return historical as the size of expected return. The population used is a listed company in the index of KOMPAS100. Sample withdrawal using purpose sampling technique. There are 22 sample manufacturing companies that are samples of this research. The data used is quantitative data with a secondary data source in the form of stock prices. This test is done by Model regression data panels that are processed with software Eviews 10. The selected method is a random effect model. The results showed that no systematic risk of significant positive effect expected return with a probability value of 0,0000 < 0.05 and a coefficient value of 0.540921 and an R-square adjusted value of 0.410670. showed that large influences amounted to 41.067% while the remaining 58.933% was influenced by other variables not included in this study.

Beri Komentar ?#(0) | Bookmark

Properti	Nilai Properti
ID Publisher	JBPTPPOLBAN
Organisasi
Nama Kontak	Erlin Arvelina
Alamat	Jl. Trsn. Gegerkalong Hilir Ds. Ciwaruga
Kota	Bandung
Daerah	Jawa Barat
Negara	Indonesia
Telepon	022 201 3789 ext. 168, 169, 239
Fax	022 201 3889
E-mail Administrator	erlin.arvelina@polban.ac.id
E-mail CKO	erlin.arvelina@polban.ac.id